उद्यम सूत्र की शुद्ध लाभप्रदता। सभी नियमों के अनुसार किसी उद्यम की लाभप्रदता की गणना कैसे करें

अनेक व्यक्तिगत उद्यमीऔर छोटे व्यवसायों के प्रबंधक एक साधारण व्यापार मार्जिन का उपयोग करके अपनी व्यावसायिक गतिविधियों की प्रभावशीलता का मूल्यांकन करते हैं। सीधे शब्दों में कहें, तो 100 रूबल के लिए सामान का एक बैच खरीदा। प्रति यूनिट, और 150 पर बेचने पर, वे मानते हैं कि उन्हें 50% का शुद्ध लाभ प्राप्त हुआ है।

शायद, सामान्य पुनर्विक्रय के ऐसे संचालन का मूल्यांकन करने के लिए, यह संकेतक, जिसे, वैसे, उत्पाद बिक्री की लाभप्रदता कहा जाता है, और निवेशित पूंजी पर रिटर्न के बारे में कुछ बता सकता है, लेकिन क्या ऐसे व्यवसाय को वास्तव में गंभीर कहा जा सकता है? दरअसल, एक दिन, यदि बेचे जा रहे उत्पाद की मांग में भारी गिरावट आती है या कम गुणवत्ता वाला बैच खरीदा जाता है, तो कमी के कारण व्यवसाय निश्चित रूप से बंद हो जाएगा। कार्यशील पूंजी.

यह कैसे पता लगाया जाए कि लाभ के निर्माण में परिवहन लागत का क्या हिस्सा है और उन्हें किस कीमत पर जिम्मेदार ठहराया जाना चाहिए - खरीद या बिक्री? कौन-सी उधार ली गई धनराशि शामिल थी और वे अंतिम परिणाम में कैसे प्रतिबिंबित हुईं? ऋणों पर ब्याज का भविष्य के वित्तीय प्रदर्शन पर क्या प्रभाव पड़ेगा? ओवरहेड और परिचालन लागत क्या हैं और क्या वे लाभ में शामिल हैं? उत्पादन लाभप्रदता की गणना कैसे करें?

और ऐसे प्रश्न साधारण खरीद और बिक्री लेनदेन करते समय भी उठते हैं। फिर एक गंभीर व्यापारिक या विनिर्माण कंपनी की वित्तीय और आर्थिक गतिविधियों का विश्लेषण कैसे किया जाए जिसके पास बड़ी मात्रा में चालू परिचालन है, निवेश और ऋण आकर्षित करता है, निवेश करता है कार्यशील पूंजीऔर उत्पादन का विस्तार?

गणना क्यों आवश्यक है?

एक उद्यमी जो अपने व्यवसाय को गंभीरता से चलाना चाहता है, उसे सफलतापूर्वक विकसित और विस्तारित करना चाहता है, उसे लगातार और ईमानदारी से आर्थिक प्रदर्शन का सबसे गहन विश्लेषण करना चाहिए, मुनाफे में वृद्धि या कमी को प्रभावित करने वाले कारकों की पहचान करनी चाहिए और समस्याओं को दूर करने के तरीकों की तलाश करनी चाहिए। ऐसे विश्लेषण के लिए, दक्षता की गणना के लिए समय-परीक्षणित विशेषताएं और विधियां हैं आर्थिक गतिविधि.

मुख्य आर्थिक सूचकउद्यम की व्यावसायिक सफलता की विशेषता, निःसंदेह, यह लाभ है, या खर्चों की तुलना में इसकी आय का आधिक्य है।लेकिन लाभ का पूर्ण मूल्य व्यावसायिक प्रदर्शन के बारे में बहुत कम कहता है। यह एक बात है: एक कमरे में रहने वाले एक छोटे से कार्यालय में काम करने वाले तीन लोगों की एक छोटी सी कंपनी द्वारा अर्जित दस लाख रूबल, और कुछ पूरी तरह से अलग - बड़ा पौधाया करोड़ों डॉलर की अचल संपत्तियों वाली एक फ़ैक्टरी। पहले मामले में, हम अतिरिक्त लाभ के बारे में बात कर सकते हैं, दूसरे में - घाटे की सीमा की ओर गिरावट के बारे में।

इसीलिए आर्थिक दक्षता का मुख्य संकेतक शुद्ध लाभ का पूर्ण मूल्य नहीं है, बल्कि इसका अनुपात है विभिन्न प्रकार केइसके निर्माण में शामिल लागत। उन्हें बुलाया गया है लाभप्रदता अनुपात और हमें दोनों कारकों की पहचान करने की अनुमति देता हैलाभप्रदता बढ़ाना और उसमें बाधा डालना दोनों। ये विशेषताएँ ही मुख्य उपकरण हैं आर्थिक विश्लेषणआर्थिक गतिविधियाँ, जो कंपनी के निवेश आकर्षण और साख का आकलन करने की अनुमति देती हैं।

ऋण जारी करते समय, कोई भी बैंक सबसे पहले कंपनी के लाभप्रदता संकेतकों और वित्तपोषण के इच्छुक निवेशक का अध्ययन करेगा नया काम- बिजनेस आइडिया की लाभप्रदता, यानी दोनों को अवसर में दिलचस्पी होगी शीघ्र भुगतानउनके निवेश और उससे जुड़े जोखिमों के बारे में। व्यावसायिक साझेदारी की विश्वसनीयता निर्धारित करने के लिए कई व्यावसायिक प्रतिपक्ष भी इन विशेषताओं में हमेशा रुचि लेंगे।

सबसे सामान्य अर्थ में, लाभप्रदता अनुपात किसी उद्यम द्वारा इसे निकालने के लिए खर्च किए गए प्रत्येक रूबल में एक निश्चित अवधि में प्राप्त लाभ के हिस्से को संख्यात्मक रूप से देखना संभव बनाता है। सीधे शब्दों में कहें, यदि किसी कंपनी की लाभप्रदता, मान लीजिए, 20% है, तो इसका मतलब है कि उसके द्वारा अर्जित प्रत्येक रूबल में, शुद्ध लाभ का हिस्सा 20 कोप्पेक है।

सूत्र और गणना उदाहरण

व्यापार उद्यमों के लिए, खुदरा और थोक दोनों, लाभ का हिस्सा दिखाने वाला सबसे महत्वपूर्ण पैरामीटर है कुल मात्राबिक्री है:

बिक्री पर वापसी = शुद्ध लाभ/राजस्व.
किसी भी उत्पाद के उत्पादन में लगी कंपनियों को वित्तीय निवेश की प्रभावशीलता को ध्यान में रखना चाहिए निर्माण प्रक्रियाएक संकेतक का उपयोग करना जैसे:

उत्पादन लाभप्रदता = बिक्री लाभ/उत्पादन लागत।
कार्यशील पूंजी के उपयोग की दक्षता दिखाने और अपनी संपत्ति के निर्माण में निवेश किए गए प्रत्येक रूबल के लिए कंपनी की लाभप्रदता के माप को व्यक्त करने वाले सबसे महत्वपूर्ण गुणांकों में से एक है:

संपत्ति पर वापसी = शुद्ध लाभ/संपत्ति।

इन सभी और बाद के सूत्रों में:

1. बिक्री से राजस्व- राजस्व और परिचालन लागत के बीच का अंतर, यानी कर पूर्व लाभ।
2. उत्पादन लागत- अचल संपत्तियों और कार्यशील पूंजी की लागत का योग।
3. शुद्ध लाभ- सभी लागतों, उत्पादन लागतों, करों, ऋणों पर ब्याज की कटौती के बाद प्राप्त आय से कंपनी के पास शेष धनराशि।
4. आय- परिणामस्वरूप प्राप्त धनराशि की कुल राशि आर्थिक गतिविधिउत्पादों की बिक्री, वस्तुओं या सेवाओं की बिक्री, निवेश, प्रतिभूतियों की बिक्री, उधार आदि से।
5. संपत्ति - कुल लागतकंपनी की संपत्ति, नकदी, सूची, प्राप्य खाते, अचल संपत्तियां।
6. निवल संपत्ति- सभी परिसंपत्तियों के मूल्य और ऋण दायित्वों या देनदारियों की राशि के बीच का अंतर। बैलेंस शीट के तीसरे खंड का अंतिम मूल्य.

इस सूचक पर क्या प्रभाव पड़ता है?

जैसा कि गणना से देखा जा सकता है, कंपनी के शुद्ध लाभ में वृद्धि, उत्पादन और कार्यशील पूंजी में निवेश में वृद्धि के बावजूद, इसकी लाभप्रदता गिर रही है। इस मामले में इसका कारण गैर-वर्तमान परिसंपत्तियों की वृद्धि है। और यह अच्छा है अगर यह दीर्घकालिक निवेश के कारण है, जो निकट भविष्य में लाना शुरू हो जाएगा स्थिर आय. या अमूर्त संपत्ति का अधिग्रहण, उदाहरण के लिए, नए प्रकार के उत्पादों के उत्पादन के लिए लाइसेंस, जो जल्द ही अतिरिक्त लाभ प्रदान करेगा।

यदि यह कमी उत्पादन में शामिल नहीं होने वाली अचल संपत्तियों में अनुचित वृद्धि से जुड़ी है, तो यह संकेतक उद्यम की परिसंपत्तियों की लाभप्रदता को कम करना जारी रखेगा। या उस स्थिति में जब विश्लेषण उत्पादन के साधनों की मरम्मत की लागत में वृद्धि दिखाता है - यह एक संकेत है कि उपकरण को बदलना आवश्यक है।

सामान्य तौर पर, किसी उद्यम की लाभप्रदता आंतरिक और बाहरी दोनों तरह के कई कारकों से प्रभावित होती है:

1. बाहरी, व्यक्तिपरक: बाजार की स्थिति, मुद्रास्फीति दर, राज्य कर नीति, प्रतिस्पर्धी दबाव।
2. आंतरिक, या व्यक्तिपरक: संपत्ति की मात्रा, उत्पादन संपत्ति, कारोबार; तकनीकी उपकरण, श्रम उत्पादकता और कई अन्य।

ये सभी प्रत्यक्ष या अप्रत्यक्ष रूप से कार्य करते हैं, जिससे बिक्री की मात्रा और लागत स्तर दोनों प्रभावित होते हैं। उद्यम की लाभप्रदता पर उनमें से प्रत्येक के प्रभाव का गहन विश्लेषण उत्पादन में सुधार, उत्पाद की बिक्री को प्रोत्साहित करने, दक्षता बढ़ाने और अनुचित खर्चों को कम करके इसे बढ़ाने की अनुमति देगा।

लिंक द्वारा लाभप्रदता विश्लेषण

सभी मामलों में, बढ़ी हुई लाभप्रदता और कम लागत लाभप्रदता में सुधार करने में मदद करती है। इसे बढ़ाने का सबसे सरल, लेकिन सबसे अप्रभावी तरीका अधिक लाभ कमाने के लिए उत्पादों की बिक्री मूल्य में वृद्धि करना है। अप्रभावी क्योंकि अधिक मूल्य निर्धारण से बिक्री में वृद्धि के बजाय कमी हो सकती है।

उत्पादों के लिए औसत बाजार प्रतिस्पर्धी मूल्य बनाए रखने की स्थितियों में, लाभप्रदता बढ़ाने का केवल एक ही तरीका है - उत्पादन श्रृंखला के सभी हिस्सों और तैयार उत्पाद की बिक्री में अनुचित लागत को कम करना। इस मामले में परिवर्तनीय लागतें अनुचित होंगी जो उत्पादन की लागत के निर्माण और इसकी कीमत के निर्माण में सीधे भाग नहीं लेती हैं, लेकिन कभी-कभी इसकी बिक्री से लाभ को कम कर देती हैं।

ऐसे विश्लेषण के लिए अलग-अलग लाभप्रदता अनुपात होते हैं, जो लाभ पैदा करने में प्रत्येक संसाधन के प्रभाव को दर्शाते हैं। अधिक गहन विश्लेषण के लिए, उदाहरण के लिए, आप उत्पादन दक्षता गुणांक का उपयोग कर सकते हैं जैसे:

1. अचल संपत्तियों की लाभप्रदता = शुद्ध लाभ/उत्पादन परिसंपत्तियों की लागत।
2. चालू परिसंपत्तियों पर वापसी = शुद्ध लाभ/वर्तमान संपत्ति.

निवेश की दक्षता और कारोबार को दर्शाने वाले सबसे महत्वपूर्ण गुणांकों में से एक हिस्सेदारीकंपनी की गणना ड्यूपॉन्ट समीकरण का उपयोग करके की जाती है: इक्विटी पर रिटर्न = शुद्ध लाभ/शुद्ध संपत्ति.

यह तीन गुणांकों का गुणनफल है - शुद्ध लाभ मार्जिन * संसाधन उत्पादकता * पूंजीकरण, कहाँ:

1. शुद्ध लाभ मार्जिन = शुद्ध लाभ/राजस्व.कार्यशील पूंजी बढ़ाने में कंपनी की पुनर्निवेश करने की क्षमता।
2. संसाधन दक्षता = राजस्व/संपत्ति.कंपनी द्वारा परिसंपत्ति प्रबंधन की दक्षता या एक निश्चित अवधि में परिसंपत्तियों में निवेश किए गए प्रत्येक रूबल के कारोबार को दर्शाता है।
3. पूंजीकरण = संपत्ति/शुद्ध संपत्ति. आपको उधार ली गई धनराशि या उधार देने की प्रभावशीलता का मूल्यांकन करने की अनुमति देता है।

इक्विटी के संबंध में ऋण पूंजी के दक्षता अनुपात पर विचार करते समय एक अतिरिक्त पैरामीटर के रूप में, एक सरल सूत्र का अक्सर उपयोग किया जाता है: उत्तोलन = उधार ली गई धनराशि/शुद्ध संपत्ति।

परिसंपत्तियों पर रिटर्न के विपरीत, इक्विटी पर रिटर्न कंपनी की लाभप्रदता बढ़ाने में ऋण के अनुपात को दर्शाता है। यह निवेशकों या बैंकों के लिए किसी दिए गए उद्यम को ऋण देने की प्रभावशीलता और आकर्षण को दर्शाता है। कुछ मामलों में, यह किसी उद्यम के प्रबंधन को दिखा सकता है कि पर्याप्त इक्विटी पूंजी होने पर भी, उधार ली गई पूंजी के माध्यम से अतिरिक्त वित्तपोषण आकर्षित करना बेहतर है यदि इससे इक्विटी पूंजी की दक्षता बढ़ जाती है।

कई गुणांकों में से, वह भी एक महत्वपूर्ण भूमिका निभाता है जो उद्यम के ब्रेक-ईवन बिंदु को दर्शाता है, जिसके नीचे कुल लागत कुल आय से अधिक होने लगेगी: लाभप्रदता सीमा = तय लागत/ (आय - परिवर्ती कीमते) . इसकी गणना संपूर्ण कंपनी और व्यक्तिगत प्रकार के उत्पादों दोनों के लिए की जा सकती है।

इन मुख्य संकेतकों के अलावा, किसी उद्यम की आर्थिक गतिविधि का विश्लेषण करने के लिए अन्य लाभप्रदता अनुपात का उपयोग किया जा सकता है: कार्मिक, अनुबंध सेवाएं, निवेश, व्यापार मार्जिन, कुल और शुद्ध संपत्ति और अन्य।

यह कहा जाना चाहिए कि अत्यधिक बढ़ाए गए लाभप्रदता मूल्य कंपनी की अधिक दक्षता दिखाते हैं, लेकिन इसके साथ आने वाले उच्च जोखिमों की बात करते हैं वाणिज्यिक गतिविधियाँ. इस प्रकार, जिस उद्यम को बड़ा ऋण प्राप्त हुआ है, उसकी संपत्ति पर उच्च रिटर्न होगा, लेकिन अगर इसका उपयोग अप्रभावी तरीके से किया जाता है, तो यह बहुत जल्द लाभप्रदता सीमा तक पहुंच जाएगा और लाल रंग में चला जाएगा। प्रत्येक प्रकार के व्यवसाय का अपना होता है इष्टतम प्रदर्शन, जो इसके स्थिर विकास का संकेत देता है।

आम तौर पर ये मान 30~40% से अधिक नहीं होने चाहिए।इसके अलावा, वे पहन सकते हैं मौसमी परिवर्तन, मामले में, उदाहरण के लिए, पर्यटन व्यवसाय. वर्ष की कुछ निश्चित अवधि के दौरान, बजट में कर योगदान की अवधि के साथ, वे घट सकते हैं, और कृषि उत्पादन के लिए वे बढ़ सकते हैं। इसीलिए आर्थिक गतिविधियों के परिणामों का आकलन इस प्रकार किया जाना चाहिए छोटी अवधि, और लंबी अवधि में औसत रहा।

लाभप्रदता, सीधे शब्दों में कहें तो लागत से विभाजित लाभ का प्रतिशत है। लाभप्रदता की गणना स्वयं कैसे करें? हम शुद्ध लाभ को विभाजित करते हैं सभीव्यय, परिणाम से एक घटाएं और शेष को 100% से गुणा करें। समीक्षाधीन अवधि के दौरान 1084 का निवेश किया गया, इसके अंत तक खाते में 1240.31 की वृद्धि हुई - लाभप्रदता अनुपात 1240.31/1084 = 1.1442; (1.1442 – 1)x100% = 14.42%। यह समीक्षाधीन अवधि के लिए लाभप्रदता है।

आर्थिक विश्लेषण के एक उपकरण के रूप में लाभप्रदता

मामलों की स्थिति का आकलन करने के एक तरीके के रूप में लाभप्रदता की गतिशीलता का उपयोग अर्थशास्त्र के एक विज्ञान के रूप में आगमन से बहुत पहले, सहज रूप से किया गया था। उद्यम चारों ओर से कर्ज में डूबा हुआ है, लेकिन लाभप्रदता बढ़ रही है - व्यवसाय मजबूती से स्थापित हो गया है, वे सहेंगे, ऋण चुकाएंगे और बढ़ेंगे। लाभप्रदता स्थिर है - बहुत अच्छी नहीं, उन्होंने पूरी तरह से अपना स्थान ले लिया है। आपको यह सोचने की ज़रूरत है कि कैसे विस्तार किया जाए, अन्यथा आप एक छोटे से धक्का से गिर सकते हैं। लाभप्रदता गिरती है - वे पतन की ओर बढ़ते हैं, भले ही अब वे अपने तहखानों में सोने के बैग ले जा रहे हों।

हालाँकि, व्यवहार में ऐसी घटनाएँ थीं जो इस तरह के "प्राकृतिक" दृष्टिकोण के दृष्टिकोण से समझ से बाहर थीं। तो सवाल यह है: "लाभप्रदता किस पर आधारित है?" कब काअर्थव्यवस्था में सबसे गंभीर मुद्दा था।

लाभप्रदता कहाँ से आती है?

डेविड रिकार्डो इसे समझने वाले पहले व्यक्ति थे जब उन्होंने अधिशेष मूल्य की अवधारणा पेश की: कोई भी किसी से कुछ भी नहीं लेता है, कोई भी खुद को लाभ पहुंचाने के लिए किसी को बर्बाद नहीं करना चाहता है। लेकिन उत्पादन प्रक्रिया के दौरान, सभी लागतों का मूल्य बढ़ जाता है और बिक्री के लिए तैयार उत्पाद में निवेश किया जाता है। अर्थव्यवस्था का सर्वोपरि कार्य समाज के सभी सदस्यों के बीच इस अतिरिक्त मूल्य, अधिशेष मूल्य का उचित वितरण प्राप्त करना है।

कार्ल मार्क्स ने अंततः अधिशेष मूल्य के उद्भव के तंत्र और लाभप्रदता के आधार की गहन जांच करके लाभप्रदता का पता लगाया। वे एक विशिष्ट उत्पाद में हैं जो उपभोग किए बिना नया मूल्य बना सकते हैं। यह उत्पाद बुद्धि से संपन्न है, रचनात्मक क्षमताएँऔर होगा। इसका नाम है श्रम शक्ति . इस परिस्थिति को ध्यान में रखते हुए, यदि लाभप्रदता की गणना करना आवश्यक था, तो विभिन्न मामलों के लिए सूत्र सबसे स्वाभाविक तरीके से प्राप्त किए गए थे।

इस संदर्भ में लाभप्रदता पहले से ही एक मौलिक, वैश्विक कारक है। यह दर्शाता है कि एक विशेष व्यावसायिक इकाई स्वयं का उल्लंघन किए बिना सार्वजनिक भंडार को फिर से भरने में कितनी सक्षम है। आधुनिक अर्थशास्त्रव्यवस्थित विकास के उद्देश्य से, लाभप्रदता पर ध्यान देता है विशेष ध्यान. वैज्ञानिक कार्यों का एक पूरा महासागर लाभप्रदता की गणना करने और विभिन्न मामलों के लिए इसकी गतिशीलता का विश्लेषण करने के तरीकों और विशेषताओं के लिए समर्पित है।

लाभप्रदता का निर्धारण कैसे करें

किसी भी मामले में, लाभप्रदता सीधे, प्रत्यक्ष संकेतकों और बैलेंस शीट दोनों द्वारा निर्धारित की जा सकती है। यदि आपको प्रतिपक्ष के मामलों की स्थिति का आकलन करने की आवश्यकता है तो कभी-कभी बैलेंस शीट से लाभप्रदता निर्धारित करना आवश्यक होता है। में व्यापार अनुबंधएक नियम के रूप में, किसी भागीदार के शेष का दावा करना संभव है, और कानून ऐसी संभावना प्रदान करता है।

चलिए व्यावहारिक मामलों की ओर बढ़ते हैं।

कंपनी

उद्यम ही अर्थव्यवस्था का आधार है, क्योंकि वस्तुओं और सेवाओं के उत्पादन की प्रक्रिया में अधिशेष मूल्य का निर्माण होता है। लाभप्रदता की गणना उद्यम से शुरू होती है। समग्र रूप से किसी उद्यम की लाभप्रदता की गणना कैसे करें? एकत्रित संकेतकों के अनुसार, जैसा कि ऊपर बताया गया है: हम एक निश्चित अवधि के लिए शुद्ध लाभ को उसी अवधि के सभी खर्चों से विभाजित करते हैं। यदि आवश्यक हो तो परिणाम प्रतिशत के रूप में व्यक्त किया जाता है।

बैलेंस शीट पर, लाभप्रदता की गणना फॉर्म 2 के अनुसार की जाती है: हम उत्पादन की सभी लागतों (आइटम 20 + आइटम 30 + आइटम 40) का योग करते हैं, और बैलेंस शीट के लाभ को परिणामी राशि से विभाजित करते हैं। इस प्रकार उद्यम का लाभप्रदता अनुपात प्राप्त किया जाता है। हम इसमें से एक घटाते हैं और शेष को 100% से गुणा करते हैं। हमने समीक्षाधीन अवधि के लिए प्रतिशत के रूप में लाभप्रदता प्राप्त की।

कृपया ध्यान दें: बिक्री से लाभ (पीआर) को, जैसा कि कभी-कभी अनुशंसित किया जाता है, फॉर्म 2 के अनुच्छेद 50 की लागत में विभाजित करना असंभव है। इस प्रकार, मुख्य गतिविधि लाभप्रदता अनुपात (सीआरआरओ) प्राप्त किया जाता है। भले ही उद्यम केवल एक प्रकार का उत्पाद तैयार करता हो, यह एक निजी संकेतक है।

पीबी, बैलेंस शीट लाभ प्राप्त करने के लिए, आपको पीआर में अन्य लाभ (पीपी) और गैर-बिक्री आय/व्यय (पीवीएन) जोड़ना होगा।

आइए उत्पादन स्तर पर आगे बढ़ें

लाभप्रदता जो भी हो, उसे कड़ियों में विभाजित करने की आवश्यकता है: उत्पादन, संपत्ति, बिक्री, और समय के साथ विश्लेषण किया जाना चाहिए, इसकी तुलना पिछले कई रिपोर्टिंग अवधियों से की जानी चाहिए। यदि कोई उद्यम कई प्रकार के उत्पादों का उत्पादन करता है, तो प्रत्येक प्रकार के लिए अलग-अलग विश्लेषण किया जाता है।

लिंक द्वारा विश्लेषण आपको यह निर्धारित करने की अनुमति देता है:

• यदि समग्र परिणाम सकारात्मक है - छिपे हुए भंडार कहां हैं, उत्पादन दक्षता बढ़ाने के लिए क्या सुधार करने की आवश्यकता है, कहां अंतराल हैं जिन्हें खराब होने की स्थिति में कठिनाइयों से बचने के लिए भरने की आवश्यकता है बाहरी स्थितियाँ. उदाहरण के लिए, आधुनिकीकरण की आवश्यकता वाली संपत्तियां स्पष्ट रूप से खुद को नहीं दिखा सकती हैं: कलाप्रवीण टर्नर अंकल वास्या जापानी रोबोटों की तुलना में पुराने 1K62 पर खुद को तेज और तेज करते हैं। लेकिन अंकल वास्या सेवानिवृत्त हो गए, या अनुभवी मशीन का बिस्तर टूट गया, डोमिनोज़ सिद्धांत ने काम किया, और तुरंत बहुत सारी समस्याएं आ गईं। लेकिन अगर संपत्ति पर रिटर्न शून्य के करीब है (एक रोबोट, जिसकी प्रारंभिक लागत बड़ी है, लंबी सेवा अवधि वाले उच्च कुशल कर्मचारी की तुलना में संचालित करना सस्ता है), तो यह एक कॉल है: अंकल वास्या, अपने सभी अमूल्य के लिए गुण, अब एक प्रतिस्थापन तैयार करने का समय आ गया है।
• यदि लाभप्रदता स्थिर हो जाती है, तो वही विश्लेषण दिखाएगा कि "दलदल" कहाँ है। मान लीजिए कि विपणन विभाग अच्छी बिक्री करता है, बिक्री की लाभप्रदता है (नीचे देखें), लेकिन संपत्तियां "धीमी" हो रही हैं। के साथ मुनाफ़े की तुलना के आधार पर समग्र लाभप्रदता, हम विचार करते हैं: क्या अपने दम पर बाहर निकलना संभव है, या क्या हमें आधुनिकीकरण के लिए ऋण लेने की आवश्यकता है, और कौन सी शर्तें स्वीकार्य होंगी।
• और अंत में, यदि लाभप्रदता लगातार गिर रही है, तो विश्लेषण के बाद आप इस प्रश्न का उत्तर दे सकते हैं: क्या यह जारी रखने लायक है? हो सकता है, हमारे सभी कौशल और प्रयासों के बावजूद, उद्योग स्वयं अप्रचलित हो रहा है (कार्ड पेफोन, बमुश्किल सड़कों पर दिखाई दिए, तुरंत गायब हो गए - सभी को मोबाइल फोन मिल गए), और जब वे अभी भी इसे खरीद रहे हों तो सब कुछ बेच देना और निवेश करना बेहतर है किसी नई चीज़ में?

मुख्य लिंक: उत्पादन प्रक्रिया

पहली नज़र में, उत्पादन की लाभप्रदता की गणना करना बहुत सरल है: हम औद्योगिक उद्यम के बैलेंस शीट लाभ को अचल संपत्तियों, अचल और कार्यशील पूंजी की औसत लागत से विभाजित करते हैं। परिणामस्वरूप, हमें उत्पादन लागत के एक रूबल से कितने कोपेक (रूबल) का लाभ मिलता है, जो उत्पादन लाभप्रदता की प्रतिशत अभिव्यक्ति होगी। वैसे: अभी भी कई राज्य बाकी हैं, मौद्रिक इकाइयाँजो उनके पास नहीं है दशमलव विभाजन. आइए वहां के लेखाकारों और अर्थशास्त्रियों के प्रति सहानुभूति रखें...

औसत लागत का अर्थ समय के साथ औसत है, न कि श्रेणी या लागत की मात्रा के आधार पर। अर्थात्, अचल संपत्तियों की औसत लागत की गणना करने के लिए, मूल्यह्रास व्यय, टूट-फूट दर आदि को ध्यान में रखना आवश्यक है। क्रमशः कार्यशील पूंजी, ऋण भुगतान, हमारे द्वारा प्रदान किए गए वाणिज्यिक ऋण पर ब्याज आदि के लिए। इसलिए उत्पादन लाभप्रदता की मौलिक रूप से सरल गणना वास्तव में व्यावहारिक आर्थिक कार्यों में शायद सबसे अधिक श्रम-गहन है।

बैलेंस शीट का उपयोग करके उत्पादन की लाभप्रदता की गणना करना भी संभव और आवश्यक है, लेकिन केवल अपने लिए। कानून के अनुसार, प्रतिपक्षों को केवल समग्र संकेतक प्रदान करने की आवश्यकता होती है, जबकि नाजुक लेखांकन "रसोई" व्यापार रहस्यों की श्रेणी से संबंधित है, जो उसी कानून द्वारा संरक्षित हैं।

उत्पादन आधार: संपत्ति

उत्पादन को व्यवस्थित करने के बाद, हमें यह पता लगाना होगा कि क्या हमारी संपत्ति अच्छा प्रदर्शन कर रही है। यह जानने के लिए कि परिसंपत्तियों पर रिटर्न की गणना कैसे करें, आपको निम्नलिखित जानने की आवश्यकता है:

कुल संपत्ति से शुद्ध लाभ का अनुपात बिना किसी गुणांक के सीधे संपत्ति पर रिटर्न (आरए) देगा। प्रतिशत के रूप में संपत्ति पर रिटर्न प्राप्त करने के लिए हम आरए को 100% से गुणा करते हैं। पैसे में - एक रूबल हमें कितने कोपेक देता है।

नोट: संपत्ति पर रिटर्न एक बहुत ही सूक्ष्म और कठोर मीट्रिक है। एक ओर, उसे बहुत अधिक "धमकाना" अवांछनीय है: में आधुनिक दुनियाठोस आरक्षित निधि, वित्तीय एनजेड, आवश्यक हैं। दूसरी ओर, यदि आरए कम है, तो इसका मतलब है कि पूंजी काम नहीं कर रही है और खत्म हो रही है। आगे की कार्रवाइयों के लिए सिफारिशों के साथ आरए का विश्लेषण करने के लिए, अच्छे अर्थशास्त्रियों की ओर रुख करना बेहतर है। हर चीज़ को स्वयं ध्यान में रखें बाह्य कारकबहुत कठिन।

गतिविधि का परिणाम: बिक्री

यह पता लगाने के बाद कि क्या सब कुछ "खेत पर" क्रम में है, आप सवाल पूछ सकते हैं: क्या हम वही बेच रहे हैं जो हम अच्छा करते हैं? ऐसा करने के लिए, आपको बिक्री पर रिटर्न की गणना करने की आवश्यकता है। हमें पिछली गणनाओं के दौरान इसके लिए सभी आवश्यक डेटा पहले ही प्राप्त हो चुके हैं, इसलिए बिक्री अनुपात पर रिटर्न (आरपीआर) की गणना करना काफी सरल है: हम बिक्री से शुद्ध लाभ को बिक्री से विभाजित करते हैं (संपत्ति पर रिटर्न की गणना करते समय हमें यह प्राप्त हुआ) राजस्व (बिक्री की मात्रा)। हम केआरपी से एक घटाते हैं, 100% से गुणा करते हैं - हमें बिक्री पर प्रतिशत के रूप में रिटर्न मिलता है।

बैलेंस शीट के अनुसार, केआरपी = आइटम 50 एफ.2/आइटम 10 एफ.2।

जैसा कि हम देखते हैं, लाभप्रदता बिल्कुल भी "लाभ" नहीं है जो सहज छोटे व्यापारी संचालित करते हैं। लाभप्रदता संकेतकों के आधार पर, कोई न केवल यह अनुमान लगा सकता है कि उद्यम कितना लाभदायक है, बल्कि यह भी कि क्या करने की आवश्यकता है ताकि आय कम न हो।

किसी उद्यम के सफलतापूर्वक कार्य करने के लिए, उसकी गतिविधियों की प्रभावशीलता की नियमित निगरानी आवश्यक है। इसे प्राप्त करने के लिए, कई आर्थिक और हैं वित्तीय संकेतक, जिनका लगातार विश्लेषण में उपयोग किया जाता है।

महत्वपूर्ण और लोकप्रिय संकेतकों में से एक लाभप्रदता है: उपलब्ध आंकड़ों के आधार पर इसकी गणना करना आसान है, और किसी कंपनी की गतिविधियों की गुणात्मक विशेषताओं का आकलन करने के लिए इसके लाभ बहुत अधिक हैं।

उद्यम लाभप्रदता संकेतकों के महत्व पर

जब विभिन्न अनुमानित आंकड़ों की सांकेतिकता के बारे में बात की जाती है, तो वे अक्सर किसी उद्यम के लाभ और लाभप्रदता के बीच अंतर की तुलना करते हैं।

बिक्री की मात्रा और राजस्व की तरह लाभ, पूर्ण संकेतक हैं; इन आंकड़ों के आधार पर, उद्यम की दक्षता का वास्तविक मूल्यांकन देना असंभव नहीं तो मुश्किल है।

कभी-कभी जिस उद्यम की बिक्री मात्रा कम होती है वह वास्तव में उत्पादन और बिक्री करने वाले किसी अन्य उद्यम की तुलना में "अधिक कुशल" होता है अधिक माल. चूँकि पहला कम कर्मचारियों और अधिक मामूली उत्पादन लागत के साथ अपने परिणाम प्राप्त कर सकता है।

इसलिए, लाभप्रदता जैसे सापेक्ष संकेतक अधिक महत्वपूर्ण और अधिक उद्देश्यपूर्ण हैं। इसे कभी-कभी लाक्षणिक रूप से गुणांक भी कहा जाता है उपयोगी क्रियाउद्यमों, तंत्र की दक्षता के अनुरूप।

लाभप्रदता को गणना में आरओ - रिटर्न ऑन के रूप में निर्दिष्ट किया गया है; यह एक विचार देता है कि संसाधनों या परिसंपत्तियों में निवेश किया गया एक रूबल कितने कोपेक (या रूबल) का लाभ देता है। व्यापारिक उद्यमों के संबंध में, यह राजस्व के एक रूबल में लाभ के कोपेक की संख्या होगी।

इस सूचक को प्रतिशत के रूप में मापा जाता है, जिससे इसकी तुलना किसी अन्य कंपनी की समान सफलता दर से करना संभव हो जाता है। यह इस बात का इष्टतम मूल्यांकन होगा कि उद्यम सामग्री, वित्तीय और मानव संसाधनों का कितने प्रभावी ढंग से उपयोग करता है।

लाभप्रदता के मुख्य प्रकार

उद्यम लाभप्रदता संकेतक कई प्रकारों में विभाजित हैं:

• आरओए - संपत्ति - संपत्ति पर वापसी;
• आरओआई - निवेशित पूंजी - निवेश पर रिटर्न;
• आरओटीआर/आरओएस - कुल राजस्व/बिक्री - उत्पादों/बिक्री की लाभप्रदता;
• आरओएल - श्रम - श्रम लाभप्रदता;
• आरओटीसी - कुल लागत - लागत पर वापसी।

किसी उद्यम की लाभप्रदता की गणना करने के लिए, एक सार्वभौमिक सूत्र का सबसे अधिक उपयोग किया जाता है:

आरओ = (लाभ का प्रकार/संकेतक जिसकी लाभप्रदता की गणना करने की आवश्यकता है)*100%

इस सूत्र का अंश लाभ का प्रकार है। एक नियम के रूप में, बिक्री से लाभ और शुद्ध लाभ के आंकड़े यहां दिखाई देते हैं, लेकिन कभी-कभी वे सकल, परिचालन या बैलेंस शीट लाभ के आधार पर गणना का सहारा लेते हैं। इनमें से किसी भी प्रकार के लाभ का मूल्य कंपनी के वित्तीय परिणाम (लाभ और हानि) विवरण में खोजना आसान है।

हर वह संकेतक है जिसके द्वारा लाभप्रदता की गणना की जाती है। इसे हमेशा मौद्रिक संदर्भ में व्यक्त किया जाता है। मान लीजिए कि आपको आरओटीआर - बिक्री पर रिटर्न की गणना करने की आवश्यकता है, तो हर बिक्री की मात्रा का लागत संकेतक होगा, यानी राजस्व (टीआर - कुल राजस्व)। हम राजस्व का आंकड़ा कैसे पता करेंगे? बिक्री की मात्रा (क्यू - मात्रा) से मूल्य (पी - मूल्य) को गुणा करना:

टीआर = पी*क्यू

लागत लाभप्रदता की गणना के लिए सूत्र

किसी उद्यम के लाभप्रदता संकेतकों का विश्लेषण उत्पादों या सेवाओं की लागत, उद्यम द्वारा किए गए कार्य के पहलुओं के ज्ञान के बिना असंभव है।

यह अकारण नहीं है कि आरओटीसी - कुल लागत पर रिटर्न - दक्षता को दर्शाने वाले सबसे महत्वपूर्ण संकेतकों में से एक माना जाता है। अन्यथा, लागत लाभप्रदता को उत्पादन लाभप्रदता कहा जाता है, क्योंकि यह पूरी तरह से उत्पादन प्रक्रिया की दक्षता को दर्शाता है।

उत्पादन लाभप्रदता (लागत) की गणना इस समीकरण पर आधारित है:

आरओटीसी = (पीआर/टीसी)*100%

सूत्र के अंश में पदनाम पीआर बिक्री/बिक्री से लाभ है, यानी, आय और व्यय, राजस्व (टीआर - कुल राजस्व) और कुल लागत (टीसी - कुल लागत) के बीच का अंतर। पीआर = टीआर - टीसी.

हर में टीसी वह संकेतक है जिसकी लाभप्रदता की गणना करने की आवश्यकता है, हमारे मामले में यह कुल लागत है। पूर्ण लागत में उद्यम की सभी लागतें शामिल हैं: वेतनश्रमिक और प्रबंधन कर्मी, परिसर का किराया, सामग्री, अर्ध-तैयार उत्पाद, आवास और सांप्रदायिक सेवाएं, विज्ञापन लागत, सुरक्षा, आदि। बुनियादी उद्योगों को अक्सर सामग्री-गहन कहा जाता है, क्योंकि सामग्री उनके उत्पादों की लागत का एक महत्वपूर्ण हिस्सा बनाती है। .

लागत लाभप्रदता की गणना न केवल संपूर्ण उद्यम के लिए की जा सकती है, बल्कि कार्यशालाओं और व्यक्तिगत प्रकार के उत्पादों के लिए भी की जा सकती है। ये आंकड़े स्पष्ट रूप से दिखाएंगे कि उत्पादन की लागत में निवेश किया गया एक रूबल उत्पाद बेचते समय कितना लाभ लाएगा। प्रतिशत के रूप में मापा गया यह संकेतक उत्पादन संसाधनों के उपयोग की दक्षता का एक आंकड़ा देगा।

बैलेंस शीट पर लाभप्रदता की गणना

लाभप्रदता की गणना करने का सूत्र अक्सर बैलेंस शीट में निहित डेटा के आधार पर "चलाया" जाता है। इसे वर्ष में दो बार संकलित किया जाता है और यह उत्पादन विकास की गतिशीलता, रिपोर्टिंग अवधि की शुरुआत और अंत में इसकी स्थिति को ट्रैक करना संभव बनाता है। दस्तावेज़ कंपनी की संपत्ति, इक्विटी और देनदारियों के बारे में जानकारी एकत्र करता है।

बैलेंस शीट से आपको गणना के लिए परिसंपत्तियों की मात्रा (वर्तमान और गैर-वर्तमान), इक्विटी पूंजी की मात्रा, निवेश की मात्रा और कई अन्य जैसे संकेतक लेने की आवश्यकता होगी। बारीकियाँ यह है कि आपको न केवल इन ज्ञात संख्याओं की आवश्यकता है, बल्कि वर्तमान अवधि की शुरुआत और अंत में संकेतक के योग का अंकगणितीय औसत भी चाहिए। पहले परिकलित आंकड़े के बजाय, आप पिछली अवधि के अंत में मूल्य का उपयोग कर सकते हैं।

मान लीजिए कि हम गैर-चालू परिसंपत्तियों की लाभप्रदता में रुचि रखते हैं। यह संकेतक दर्शाता है कि निवेश से बिक्री से कितने कोपेक का लाभ प्राप्त होगा अचल संपत्तियांरूबल.

छोटे उद्यमों की बैलेंस शीट में, गैर-वर्तमान परिसंपत्तियों का मूल्य पंक्ति 1150 और 1170 का योग बन जाता है। और मध्यम आकार के उद्यमों के लिए यह संकेतक पंक्ति 190 (अनुभाग I के लिए कुल) में फिट बैठता है। हम अवधि की शुरुआत और अंत में गैर-वर्तमान परिसंपत्तियों का मूल्य पाते हैं, उन्हें जोड़ते हैं और परिणाम को आधे में विभाजित करते हैं।

गैर-वर्तमान परिसंपत्तियों की लाभप्रदता की गणना के लिए सूत्र:

आरओए(इन) = (पीआर/(इनएएनपी + इनएकेपी)/2)*100%

VnAnp यहां वर्तमान अवधि की शुरुआत या पिछली अवधि के अंत में गैर-वर्तमान परिसंपत्तियों के मूल्य को व्यक्त करता है। VnAkp वर्तमान अवधि के अंत में गैर-वर्तमान परिसंपत्तियों का मूल्य है।

किसी उद्यम की लाभप्रदता की गणना का एक उदाहरण

हम किसी उद्यम (उत्पादन) की लाभप्रदता की गणना दिखाएंगे विशिष्ट उदाहरण. आवश्यक गणना करने के लिए, आपको कुल लागत (टीसी) और बिक्री से लाभ (पीआर) पर डेटा की आवश्यकता होगी। स्पष्टता और तुलना में आसानी के लिए, आइए गतिविधि की एक ही पंक्ति में दो उद्यमों के लिए सशर्त आंकड़े लें।

पहले और दूसरे उद्यमों का राजस्व (टीआर) क्रमशः 1,500,000 और 2,400,000 रूबल होगा। कुल लागत (टीसी) - 500,000 और 1,200,000 रूबल। हम दोनों वस्तुओं की बिक्री से होने वाले लाभ की गणना राजस्व और पूर्ण लागत के बीच के अंतर के रूप में करेंगे।

पीआर1 = टीआर - टीसी = 1,500,000 - 500,000 = 1,000,000 रूबल

पीआर2 = टीआर - टीसी = 2400000 - 1200000 = 1,200,000 रूबल

दूसरी कंपनी का राजस्व और बिक्री से लाभ अधिक था। लेकिन, जैसा कि हम पहले ही कह चुके हैं, ये पूर्ण संकेतक हैं। यह सच नहीं है कि दूसरा उद्यम अधिक कुशलता से संचालित होता है। इसे विश्वसनीय रूप से जानने के लिए, आइए उत्पादन लाभप्रदता के स्तर की गणना करें।

आरओटीसी1 = (पीआर/टीसी)*100% = (1000000/500000)*100% = 200%

आरओटीसी2 = (पीआर/टीसी)*100% = (1200000/1200000)*100% = 100%

ये संकेतक दर्शाते हैं कि वास्तव में कौन अधिक कुशलतापूर्वक और सफलतापूर्वक काम करता है। पहले उद्यम में, लाभ के थोड़े कम स्तर के साथ, उत्पादन की लाभप्रदता प्रतिस्पर्धी उद्यम की तुलना में दोगुनी हो जाती है।

हम यह निष्कर्ष निकाल सकते हैं: लाभप्रदता किसी उद्यम की दक्षता को दर्शाने वाला इष्टतम, सबसे सटीक और वस्तुनिष्ठ संकेतक है। इसकी मदद से व्यावसायिक गतिविधियों को समायोजित करना और अधिक श्रम उत्पादकता हासिल करना आसान है।

लाभप्रदता- आर्थिक दक्षता का एक सापेक्ष संकेतक। किसी उद्यम की लाभप्रदता व्यापक रूप से सामग्री, श्रम, मौद्रिक और अन्य संसाधनों के उपयोग में दक्षता की डिग्री को दर्शाती है। लाभप्रदता अनुपात की गणना परिसंपत्तियों या इसे बनाने वाले प्रवाह के लाभ के अनुपात के रूप में की जाती है।

सामान्य अर्थ में, उत्पाद लाभप्रदता का तात्पर्य यह है कि किसी दिए गए उत्पाद का उत्पादन और बिक्री उद्यम को लाभ पहुंचाती है। अलाभकारी उत्पादन वह उत्पादन है जो लाभ नहीं कमाता। नकारात्मक लाभप्रदता एक लाभहीन गतिविधि है। लाभप्रदता का स्तर सापेक्ष संकेतकों - गुणांकों का उपयोग करके निर्धारित किया जाता है। लाभप्रदता संकेतकों को दो समूहों (दो प्रकार) में विभाजित किया जा सकता है: और संपत्ति पर वापसी।

ख़रीदारी पर वापसी

बिक्री पर रिटर्न एक लाभप्रदता अनुपात है जो अर्जित प्रत्येक रूबल में लाभ का हिस्सा दिखाता है। आम तौर पर एक निश्चित अवधि के लिए शुद्ध लाभ (कर के बाद लाभ) के अनुपात के रूप में गणना की जाती है नकदउसी अवधि के लिए बिक्री की मात्रा. लाभप्रदता सूत्र:

बिक्री पर रिटर्न = शुद्ध लाभ/राजस्व

बिक्री पर रिटर्न कंपनी की मूल्य निर्धारण नीति और लागत को नियंत्रित करने की क्षमता का एक संकेतक है। में मतभेद प्रतिस्पर्धी रणनीतियाँऔर उत्पाद श्रृंखलाएं विभिन्न कंपनियों में बिक्री मूल्यों पर रिटर्न में महत्वपूर्ण भिन्नता पैदा करती हैं। अक्सर कंपनियों की परिचालन दक्षता का मूल्यांकन करने के लिए उपयोग किया जाता है।

उपरोक्त गणना (सकल लाभ द्वारा बिक्री पर रिटर्न; अंग्रेजी: सकल मार्जिन, बिक्री मार्जिन, ऑपरेटिंग मार्जिन) के अलावा, बिक्री संकेतक पर रिटर्न की गणना में अन्य भिन्नताएं हैं, लेकिन उन सभी की गणना करने के लिए, केवल मुनाफे पर डेटा संगठन के (नुकसान) का उपयोग किया जाता है (यानी फॉर्म नंबर 2 "लाभ और हानि विवरण" से डेटा, बैलेंस शीट डेटा को प्रभावित किए बिना)। उदाहरण के लिए:

• बिक्री पर वापसी (राजस्व के प्रत्येक रूबल में ब्याज और करों से पहले बिक्री से लाभ की राशि)।
• शुद्ध लाभ के आधार पर बिक्री पर रिटर्न (बिक्री राजस्व के प्रति रूबल शुद्ध लाभ (अंग्रेजी: प्रॉफिट मार्जिन, नेट प्रॉफिट मार्जिन)।
• उत्पादों (कार्यों, सेवाओं) के उत्पादन और बिक्री में निवेश किए गए प्रति रूबल बिक्री से लाभ।

संपत्ति पर वापसी

बिक्री पर रिटर्न के संकेतकों के विपरीत, परिसंपत्तियों पर रिटर्न की गणना उद्यम की परिसंपत्तियों के औसत मूल्य के लाभ के अनुपात के रूप में की जाती है। वे। फॉर्म नंबर 2 "आय विवरण" से संकेतक को फॉर्म नंबर 1 "बैलेंस शीट" से संकेतक के औसत मूल्य से विभाजित किया जाता है। परिसंपत्तियों पर रिटर्न, जैसे इक्विटी पर रिटर्न, को निवेश पर रिटर्न के संकेतकों में से एक माना जा सकता है।

परिसंपत्तियों पर रिटर्न (आरओए) परिचालन दक्षता का एक सापेक्ष संकेतक है, जो उस अवधि के लिए प्राप्त शुद्ध लाभ को उस अवधि के लिए संगठन की कुल परिसंपत्तियों से विभाजित करने का भागफल है। वित्तीय अनुपातों में से एक लाभप्रदता अनुपात के समूह में शामिल है। किसी कंपनी की संपत्ति की लाभ उत्पन्न करने की क्षमता को दर्शाता है।

परिसंपत्तियों पर रिटर्न किसी कंपनी के संचालन की लाभप्रदता और दक्षता का संकेतक है, जो उधार ली गई धनराशि की मात्रा के प्रभाव से मुक्त होता है। इसका उपयोग एक ही उद्योग में उद्यमों की तुलना करने के लिए किया जाता है और सूत्र का उपयोग करके गणना की जाती है:

कहाँ:
रा—संपत्ति पर वापसी;
पी-अवधि के लिए लाभ;
ए अवधि के लिए संपत्ति का औसत मूल्य है।

इसके अलावा, निम्नलिखित प्रदर्शन संकेतक व्यापक हो गए हैं: व्यक्तिगत प्रजातिसंपत्ति (पूंजी):

इक्विटी पर रिटर्न (आरओई) परिचालन दक्षता का एक सापेक्ष संकेतक है, जो संगठन की इक्विटी पूंजी द्वारा अवधि के लिए प्राप्त शुद्ध लाभ को विभाजित करने का भागफल है। किसी दिए गए उद्यम में शेयरधारक निवेश पर रिटर्न दिखाता है।

लाभप्रदता का आवश्यक स्तर संगठनात्मक, तकनीकी और आर्थिक उपायों के माध्यम से प्राप्त किया जाता है। लाभप्रदता बढ़ाने का अर्थ है कम लागत पर अधिक वित्तीय परिणाम प्राप्त करना। लाभप्रदता सीमा वह बिंदु है जो लाभदायक उत्पादन को गैर-लाभकारी उत्पादन से अलग करती है, वह बिंदु जिस पर उद्यम की आय इसकी परिवर्तनीय और अर्ध-निश्चित लागतों को कवर करती है।

किसी भी उद्यम के लिए, यहां तक ​​कि सबसे छोटे उद्यम के लिए भी, यह बहुत ही महत्वपूर्ण है महत्वपूर्ण सूचकयह उसके कार्य की दक्षता है, जिसका मूल्यांकन लाभप्रदता जैसे संकेतक द्वारा किया जाता है। किसी उद्यम की लाभप्रदता है तर्कसंगत उपयोगनिवेश, जिसमें न केवल सभी खर्चों का भुगतान किया जाता है, बल्कि उद्यम लाभ भी कमाता है।

उद्यम लाभप्रदता क्या है

उद्यम लाभप्रदतानिवेशित धनराशि और प्राप्त लाभ या उद्यम को बनाए रखने के लिए खर्च और प्राप्त लाभ के अनुपात की विशेषता। किसी उद्यम की लाभप्रदता में कई संकेतक शामिल होते हैं। यह लाभप्रदता है

• संपत्ति और अचल उत्पादन संपत्ति,
• वर्तमान संपत्ति और निवेश,
• स्वयं की पूंजी और कुल निवेश,
• बिक्री और उत्पाद।

किसी उद्यम की लाभप्रदता सूत्र द्वारा निर्धारित की जा सकती है: पी = (पी/वीए)x100%, जहां पी है उद्यम लाभप्रदता, पी- बिलिंग अवधि के लिए उद्यम द्वारा प्राप्त शुद्ध वास्तविक लाभ, Ва - संपत्ति का कुल मूल्य। शुद्ध वास्तविक लाभएक निश्चित अवधि में उद्यमों द्वारा प्राप्त आय, वाणिज्यिक और प्रशासनिक खर्चों के साथ-साथ बेचे गए उत्पादों की लागत को घटाकर। शुद्ध लाभ की राशि करों से पहले ली जाती है। आप इसे प्राप्त लाभ और हानि (लाइन "कर से पहले लाभ") पर लेखांकन रिपोर्ट (फॉर्म 2) में पा सकते हैं। परिसंपत्तियों के कुल मूल्य में निश्चित उत्पादन परिसंपत्तियों, गैर-वर्तमान और वर्तमान परिसंपत्तियों की वास्तविक लागत शामिल होती है। सभी आंकड़े लेखांकन बैलेंस शीट के फॉर्म नंबर 1 से लिए गए हैं। उत्पादन परिसंपत्तियों का मूल्य "स्थिर संपत्ति" अनुभाग में है, और दूसरे खंड की अंतिम पंक्ति में हम वर्तमान और गैर-वर्तमान परिसंपत्तियों का मूल्य लेते हैं।

किसी उद्यम की लाभप्रदता की गणना का एक उदाहरण

मान लीजिए कि उद्यम का मूल्य प्राप्त करने की योजना है

• 5539 रूबल की राशि में वर्तमान संपत्ति,
• अचल उत्पादन संपत्ति - 15,088 रूबल।

गैर-चालू परिसंपत्तियों के मूल्य में कोई वृद्धि की योजना नहीं है। परिसंपत्तियों का कुल नियोजित मूल्य - 20,627 रूबल.योजनाबद्ध शुद्ध लाभ होना चाहिए 1864 रूबल.बिलिंग अवधि के दौरान, वास्तविक लाभ की राशि प्राप्त हुई थी 1988 रूबल. लाभ में वृद्धि हुई +124 रूबल।वास्तविक कीमत:

1. वर्तमान संपत्ति - 5960 रूबल,
2. गैर-वर्तमान संपत्ति - 105 रूबल,
3. अचल उत्पादन संपत्ति - 15,589 रूबल।

संपत्ति का कुल वास्तविक मूल्य: वीए = सोब। a+ St.. a.+ Sos.f.= 5960+105+15589= 21620 वृद्धि हुई थी + 993 रूबल.उद्यम की लाभप्रदता: पी = (पी/वीए) x 100% = 1988/21620 x 100 = 57% यह पर्याप्त है उच्च लाभप्रदता. उसी समय, योजना से ऊपर लाभ प्राप्त करने से परिसंपत्तियों की लाभप्रदता के स्तर में 0.57 अंक की वृद्धि हुई। साथ ही, स्थापित योजना से ऊपर परिसंपत्तियों में वृद्धि से उनकी लाभप्रदता के स्तर में कमी आई। कुल मिलाकर शेष 0.16 अंक था। अतिरिक्त मुनाफ़े के कारण ऐसा हुआ. परिसंपत्तियों की लाभप्रदता के स्तर में कमी का मतलब है कि उद्यम को कामकाजी और गैर-वर्तमान परिसंपत्तियों की लागत, साथ ही निश्चित उत्पादन परिसंपत्तियों को बनाए रखने की लागत को कम करने के लिए काम करने की आवश्यकता है। ऐसा करने के लिए, नियमित रूप से उनकी जांच करना आवश्यक है लाभप्रदता, जिसकी गणना कार्यशील पूंजी की लागत की राशि या अचल संपत्तियों के रखरखाव के लिए लागत की राशि से प्राप्त वास्तविक लाभ के अनुपात से की जाती है। अन्य संकेतकों की लाभप्रदता, जो उद्यम की लाभप्रदता को भी प्रभावित करती है, उसी तरह निर्धारित की जाती है। उदाहरण के लिए, पूंजी पर रिटर्न Rk = P/K द्वारा निर्धारित किया जाता है, जहां Rk इक्विटी पूंजी के निवेश पर रिटर्न है, P प्राप्त लाभ है, K स्वयं के निवेश की राशि है। किसी उद्यम की लाभप्रदता में एक महत्वपूर्ण संकेतक है बिक्री संचालन की लाभप्रदता। वे बिक्री बाजारों में उत्पाद लागत और कीमतों में बदलाव से महत्वपूर्ण रूप से प्रभावित होते हैं। आइए विचार करें कि बिक्री की नियोजित (बुनियादी) और अंतिम (रिपोर्टिंग अवधि के लिए) लाभप्रदता कैसे निर्धारित की जाए।1. आइए कुछ सम्मेलनों का परिचय दें:

• आरपी.बी - बुनियादी लाभप्रदता,
• Rp.k - बिलिंग अवधि के लिए लाभप्रदता,
• ∆Р - पिछली अवधि में लाभप्रदता में वृद्धि,
• पीबी और पीएफ - मूल और वास्तविक लाभ,
• टीएसबी और टीएसके - बिक्री बाजारों पर कीमतें,
• शनि और एसके संगत लागत हैं।

2. बिक्री की लाभप्रदता निर्धारित करें

Rp.b= Pb/Cb और Rp.k= Pk/Tsk

3. लाभ में उत्पाद की कीमत और उसकी लागत के बीच का अंतर शामिल होता है: Pb = (Cb - Sb)। लाभप्रदता सूत्र में प्रतिस्थापित करने पर, हमें Rp.b = (Cb - Sb)/Cb Rp.k = (Cc - Sk)/Cc प्राप्त होता है, इस प्रकार, यह स्पष्ट है कि यदि मूल्य नीतिउत्पाद बिक्री बाजार अपरिवर्तित रहता है, इसकी लागत में कमी के कारण बिक्री की लाभप्रदता बढ़ जाएगी। में अन्यथाकीमतें बढ़ानी होंगी.4. बिक्री की लाभप्रदता में वृद्धि वर्तमान अवधिसूत्र का उपयोग करके गणना की जा सकती है

∆ Рп = Рп.к – Рп.б.